MAR/2024 +80K +1,6%

 IBOV -0,71%, SMLL +2,5% no mês. 

Mercado parado facilitou na venda de opções, capturei uns 20k de theta. Tesouro selic dando uns 14k, tá bem dentro do previsto. Estou cobrindo mais as operações com pó para evitar um colapso forte no caso de um movimento mais extremo. Vendo o ouro estourar e os juros aumentarem pode vir coisa por aí. Mas as small caps estão com um movimento bem construtivo lá fora e aqui dentro. Além disso, níveis de volatilidade implícita não parecem sugerir nada de muito grande para acontecer. Cenário segue bem nebuloso, imprevisível. Pode ser que fique parado mais um mês. Para mim seria ótimo ficar o BOVA11 ali perto de 126-128, devido a uma posição de put no 128 que tenho que se cair muito tenho que pagar para rolar. 

Fora isso teve uma valorização interessante de BAZA3. 

Tive muitos gastos com o imóvel novo e outras coisas, gastei 40k esse mês e 40k mês passado. Ainda assim ver o patrimônio aumentar é revigorante. Ainda vou ter alguns meses de gastos maiores, e os prêmios das opções vão financiar isso. 

O estudo sobre opções é constante. O vendedor de opções tem que sempre monitorar o seu risco e ter coberturas e um plano de o que fazer se o mercado vier muito contra. Não dá para embolsar todas as rolagens, tem que usar uma parte para investir nas coberturas, sejam elas de pó ou de opções mais ITM. Qualquer coisa errada que der, tem que ter margem para resolver. Quem tem margem não paga a conta. 

Mas tá sossegado, ainda tenho uns 11k de call vendida dentro do dinheiro, strikes perto do 115, que se cair já é um hedge natural. E assim vou levando. Agora estou aguardando os dividendos das posições de MTSA4, EUCA3, BAZA3, EALT4 que devem ser deliberados em breve. 




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